帖子主题: [备考指导] 可转换债券的发行条件  发表于:Mon Jun 19 22:45:34 CST 2017

jxgdwl晓晓
4024

主题帖

18778

问答数

论坛等级: 论坛元老
回帖:48465
经验:150287
鲜花:224
金币:80340
离线
0
点击:5155 回复:9    楼主

可转换债券的发行条件

  根据《上市公司证券发行管理办法》规定,上市公司发行可转换债券,除了应当符合增发股票的一般条件之外,还应当符合以下条件:

  (1)最近3个会计年度加权平均净资产收益率不低于6%。

  (2)本次发行后累计公司债券余额不超过最近一期期末净资产额的40%。

  (3)最近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于公司债券1年的利息。

  发行分离交易的可转换公司债券,除符合公开发行证券的一般条件外,还应当符合的规定包括:

  (1)公司最近一期末经审计的净资产不低于人民币15亿元;最近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于公司债券1年的利息;

  (2)最近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额平均不少于公司债券1年的利息;

  (3)本次发行后累计公司债券余额不超过最近一期末净资产额的40%,预计所附认股权

  全部行权后募集的资金总量不超过拟发行公司债券金额等。

  【注意】可转换债券存在不转换的财务压力。如果在转换期内公司股价处于恶化性的低位,持券者到期不会转股,会造成公司因集中兑付债券本金而带来的财务压力。可转换债券还存在回售的财务压力。若可转换债券发行后,公司股价长期低迷,在设计有回售条款的情况下,投资者集中在一段时间内将债券回售给发行公司,加大了公司的财务支付压力。

 
最美女会计

  • 从小会计到财务公司美女老板
  • 零经验女生转行做会计
  • 全职妈妈一年通过15门考试
  • 集团审计总监
  • 全国金榜学员为你支招!
jxgdwl晓晓
4024

主题帖

18778

问答数

论坛等级: 论坛元老
回帖:48465
经验:150287
鲜花:224
金币:80340
离线
0
1楼  
发表于:2017-06-19 22:49:49 只看该作者
学习了
182****9633
6

主题帖

309

问答数

论坛等级: 白金会员
回帖:1838
经验:4171
鲜花:146
金币:16630
离线
0
2楼  
发表于:2017-06-20 00:08:34 只看该作者
学习了
jxgdwl晓晓 于 Tue Jul 04 15:03:03 CST 2017 回复:
加油

不想学习,不想努力,又不能坚持;不能专一,没执行力,又不懂感恩,却总是想赚钱,那你买个碗吧!
282

主题帖

4173

问答数

论坛等级: 论坛元老
回帖:29525
经验:63909
鲜花:1192
金币:34684
离线
0
3楼  
发表于:2017-06-20 11:03:55 只看该作者
学习了
jxgdwl晓晓 于 Tue Jul 04 15:03:13 CST 2017 回复:
119

主题帖

777

问答数

论坛等级: 终极会员
回帖:21837
经验:43345
鲜花:618
金币:5630
离线
0
4楼  
发表于:2017-06-20 15:54:28 只看该作者
学习了,加油
jxgdwl晓晓 于 Tue Jul 04 15:03:28 CST 2017 回复:
不错,加油
6943

主题帖

3560

问答数

论坛等级: 论坛元老
回帖:21555
经验:115071
鲜花:758
金币:59585
离线
0
5楼  
发表于:2017-06-20 17:23:22 只看该作者
jxgdwl晓晓 于 Tue Jul 04 15:03:42 CST 2017 回复:

2018,加油!
会计培训
正保培训项目
快速回复主题

可转换债券的发行条件


  您尚未登录,发表回复前请先登录,或者注册
  Ctrl+Enter直接发表